TSK saldrá a Bolsa el 13 de mayo con un rango de entre 4,45 y 5,05 euros por acción

TSK Electrónica y Electricidad debutará en las Bolsas de Barcelona, Bilbao, Madrid y Valencia el próximo 13 de mayo, en una oferta pública inicial dirigida a inversores cualificados con un rango indicativo de precios entre 4,45 y 5,05 euros por acción, según el folleto de la oferta aprobada por la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

En función de ese rango y tras la ampliación de capital, la compañía alcanzará una capitalización bursátil de entre 530 y 582 millones de euros, que podría situarse entre 553 y 605 millones si se ejerce íntegramente la opción de sobreadjudicación.

La oferta consistirá en una suscripción de nuevas acciones por un importe bruto de aproximadamente 150 millones de euros, lo que implica emitir entre 33,7 millones y 29,7 millones de títulos, en función del precio definitivo.

Adicionalmente, TSK concederá a Banco Santander, como entidad estabilizadora, una opción de sobreadjudicación de hasta el 15% del tamaño de la oferta, equivalente a un máximo de 22,5 millones de euros y hasta 5,06 millones de acciones adicionales.

El proceso de 'book-building' arrancará el 6 de mayo y se prolongará hasta el día 11, fecha en la que se fijarán el precio final y el tamaño definitivo de la oferta, que se comunicarán a la CNMV. Las acciones, que cotizarán con el 'ticker' TSK, se liquidarán también el 13 de mayo, coincidiendo con el inicio de la negociación en las Bolsas españolas.

Banco Santander y CaixaBank actuarán como 'joint global coordinators', mientras que Alantra Capital Markets, Banca March y JB Capital Markets serán 'joint bookrunners' de la operación. Banca March ejerce además como asesor financiero de la compañía, Hogan Lovells como asesor legal de TSK y Garrigues como asesor legal de las entidades colocadoras.

TSK

La compañía ha recibido compromisos vinculantes de inversores "ancla" que representan aproximadamente el 40% de las acciones de la oferta, y el 35% considerando la opción de sobreadjudicación. Entre dichos inversores se encuentran Amundi, Amundsen, DNB Asset Management, Global Income SIC, Janus Henderson y determinados 'family offices' españoles.

TSK, sus accionistas actuales y determinados miembros del equipo directivo se comprometerán a determinados acuerdos de restricción de venta ('lock-up') durante un periodo comprendido entre la fecha de firma del contrato de aseguramiento y los 365 días siguientes a la admisión, sujeto en cada caso a determinadas excepciones o dispensas.

TSK destinará los fondos netos a reforzar su patrimonio neto y ganar flexibilidad financiera para acelerar su plan estratégico de crecimiento orgánico, con foco en la expansión en Europa, Norteamérica y Oriente Medio y en proyectos ligados a la transición energética, la descarbonización industrial, las infraestructuras eléctricas y el manejo de minerales críticos.

El grupo, de carácter familiar y con sede en Gijón, registró en 2025 unos ingresos de explotación de 1.035 millones de euros y cuenta con más de 1.500 empleados y presencia global en Norteamérica, Europa, Oriente Medio, Asia y Oceanía.